Duck Creek Technologies (DCT) ผู้ให้บริการ Software-as-a-service (SaaS) ได้สร้างพันธมิตรเชิงกลยุทธ์หลายรายในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา อย่างไรก็ตาม แม้ว่าบรรทัดบนและล่างจะพุ่งขึ้นในไตรมาสล่าสุด แต่กระแสเงินสดอิสระกลับติดลบ ดังนั้นเรามาประเมินกันว่าควรเพิ่มหุ้นเข้าพอร์ตตอนนี้หรือไม่Duck Creek Technologies, Inc. ( DCT ) ในบอสตันเป็นผู้ให้บริการซอฟต์แวร์ในฐานะผู้ให้
บริการ (SaaS) ของระบบหลักสำหรับอุตสาหกรรมประกันภัยทรัพย์สิน
และวินาศภัย (P&C) บริษัทได้ทำความร่วมมือเชิงกลยุทธ์หลายอย่างและขยายการเข้าถึง และในเดือนกันยายนปีที่แล้ว บริษัทได้ประกาศยกย่องให้เป็นผู้นำในรายงาน “Magic Quadrant for P&C Core Platforms, North America” ประจำปี 2564 ของ Gartner เป็นครั้งที่เจ็ดติดต่อกัน
อย่างไรก็ตาม ราคาหุ้นได้ลดลง 36.7% ในช่วงปีที่ผ่านมา และ 36.6% ในช่วงสามเดือนที่ผ่านมา ปิดเซสชันการซื้อขายเมื่อวานนี้ที่ 28.41 ดอลลาร์
FCF ไตรมาสแรกของ DCT ติดลบที่ 25.51 ล้านดอลลาร์ เทียบกับ 22.90 ล้านดอลลาร์ในช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว นอกจากนี้ หุ้นของบริษัทยังร่วงลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 52 สัปดาห์ที่ 26.63 ดอลลาร์ในวันที่ 10 มกราคม 2022 ซึ่งสอดคล้องกับการเทขายเทคโนโลยีในวงกว้างท่ามกลางท่าทีของเฟดที่ดูประดักประเดิดมากขึ้น ดังนั้นโอกาสในระยะสั้นจึงดูไม่แน่นอน
นี่คือสิ่งที่อาจส่งผลต่อผลการดำเนินงานของ DCT ในระยะเวลาอันใกล้นี้:
การทำงานร่วมกันเชิงกลยุทธ์
เมื่อวันที่ 10 มกราคม DCT ประกาศว่าบริษัทซอฟต์แวร์ Precisely ได้เปิดตัวการผสานรวมใหม่กับนโยบาย Duck Creek ซึ่งเป็นการผสานรวมการห้ามส่งสินค้าในพื้นที่ CAT อย่างแม่นยำ เพื่อให้ผู้ให้บริการควบคุมมากขึ้นในการเขียนนโยบายในพื้นที่เสี่ยงภัยทางธรรมชาติที่อาจเกิดขึ้น บริษัทร่วมมือกับ Experian เมื่อวันที่ 6 มกราคมเพื่อช่วยผู้ให้บริการประกันทั่วไปในตลาดสหราชอาณาจักรปรับปรุงการรับประกันภัยและการจัดการการเรียกร้องของพวกเขา
การเงินที่น่าประทับใจ
รายรับรวมของ DCT เพิ่มขึ้น 24.6% เมื่อเทียบเป็นรายปี เป็น 73.42 ล้านดอลลาร์สำหรับไตรมาสแรกปีงบการเงินสิ้นสุดวันที่ 30 พ.ย. 2021 รายรับประจำปีของ SaaS ของบริษัทเพิ่มขึ้น 40% เมื่อเทียบเป็นรายปี รายรับสุทธิแบบ non-GAAP ของบริษัทเพิ่มขึ้น 127.9% เมื่อเทียบเป็นรายปีแตะที่ 4.77 ล้านดอลลาร์ ขณะที่กำไรต่อหุ้นแบบ non-GAAP อยู่ที่ 0.04 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 100% เมื่อเทียบเป็นรายปี นอกจากนี้ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วยังเพิ่มขึ้น 114.7% จากปีที่แล้วเป็น 7.79 ล้านดอลลาร์
ความสามารถในการทำกำไรไม่ดี
ในแง่ของอัตรากำไร EBITDA ย้อนหลัง 12 เดือน DCT อยู่ที่ 4.72%
ซึ่งต่ำกว่าค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม 14.42% ที่ 67.3% อัตรากำไรขั้นต้น FCF ที่ติดลบในช่วง 12 เดือนของหุ้นเปรียบเทียบกับค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม 11.72% นอกจากนี้ ROCE, ROTC และ ROTA ย้อนหลัง 12 เดือนยังเป็นลบเมื่อเทียบกับค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม 8.37%, 4.99% และ 3.62% ตามลำดับ
การประเมินค่าแบบยืด
ในแง่ของ P/E ล่วงหน้าแบบ non-GAAP DCT อยู่ที่ 339.19x สูงกว่าค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม 24.39x 1,290.6% PEG ล่วงหน้าแบบ non-GAAP 4.33x ของหุ้นสูงกว่าค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม 1.67x 159.7% นอกจากนี้EV/Sและ P/Sare ไปข้างหน้าตามลำดับ 1.81x และ 12.85x สูงกว่าค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรม 4.07x และ 3.99x
การให้คะแนน POWR ไม่ได้บ่งชี้ว่ามี Upside มากพอ
DCT มีคะแนนรวมเป็น C ซึ่งเท่ากับค่ากลางในระบบคะแนน POWR ของเรา POWR Ratings คำนวณโดยพิจารณาจาก 118 ปัจจัยที่แตกต่างกัน โดยแต่ละปัจจัยจะถ่วงน้ำหนักในระดับที่เหมาะสมที่สุด
ระบบการให้คะแนนที่เป็นกรรมสิทธิ์ของเรายังประเมินหุ้นแต่ละตัวตามหมวดหมู่ที่แตกต่างกันแปดประเภท DCT มีเกรด C สำหรับคุณภาพ ซึ่งสอดคล้องกับอัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรที่ต่ำกว่าอุตสาหกรรม
หุ้นมีเกรด D สำหรับมูลค่า ซึ่งสอดคล้องกับอัตราส่วนการประเมินมูลค่าที่สูงกว่าอุตสาหกรรม โมเมนตัมได้เกรด D ซึ่งสอดคล้องกับการขาดทุน 36.6% ในช่วง 3 เดือนที่ผ่านมา และการลดลง 30.2% ในช่วง 6 เดือนที่ผ่านมา
DCT อยู่ในอันดับที่ 39 จาก 167 หุ้นใน อุตสาหกรรม ซอฟต์แวร์ – แอพพลิเคชั่น นอกเหนือจากที่ฉันได้กล่าวไว้ข้างต้นแล้ว เรายังให้เกรดหุ้นสำหรับการเติบโต ความมั่นคง และความเชื่อมั่นอีกด้วย รับการจัดอันดับ DCT ทั้งหมดที่นี่
บรรทัดล่าง
DCT ได้เจาะตลาดเฉพาะที่ให้บริการในอุตสาหกรรมประกันภัย แต่ต้องเผชิญกับการแข่งขันที่รุนแรงจากผู้เล่นรายอื่นในพื้นที่ SaaS ขณะนี้หุ้นซื้อขายต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วันและ 200 วันที่ $29.28 และ $39.04 ตามลำดับ ซึ่งบ่งชี้ถึงแนวโน้มขาลง นอกจากนี้ นักวิเคราะห์คาดว่า EPS จะลดลง 33.3% เมื่อเทียบเป็นรายปี เหลือ 0.02 ดอลลาร์สำหรับไตรมาสสิ้นสุดวันที่ 31 พฤษภาคม 2022 ดังนั้น เราคิดว่าควรรอจังหวะเข้าหุ้นที่ดีกว่านี้
Duck Creek Technologies (DCT) แตกต่างจากคู่แข่งอย่างไร
แม้ว่า DCT จะมี POWR Rating โดยรวมที่ C แต่คุณอาจต้องการพิจารณาลงทุนในหุ้น Software-Application ที่ได้รับการจัดอันดับ A (Strong Buy) เช่น Open Text Corporation ( OTEX ) Progress Software Corporation ( PRGS ) และ Commvault Systems, Inc . ( ซีวีแอลที ).
คลิกที่นี่เพื่อดูรายงานอุตสาหกรรมซอฟต์แวร์ของเรา
หุ้น DCT ไม่เปลี่ยนแปลงในการซื้อขายล่วงหน้าในวันพฤหัสบดี จนถึงปัจจุบัน DCT ได้ลดลง -5.65% เทียบกับดัชนี S&P 500 ที่เพิ่มขึ้น -0.83% ในช่วงเวลาเดียวกัน
แนะนำ 666slotclub / dummyrummyvip / hooheyhowonlinevip
